全康環(huán)保:投資項目的背景

（一）國家產(chǎn)業(yè)政策支持水環(huán)境治理行業(yè)發(fā)展

水環(huán)境污染及水生態(tài)環(huán)境惡化是伴隨著(zhù)我國經(jīng)濟發(fā)展的突出問(wèn)題，同時(shí)我國城鎮污水收集處理存在發(fā)展不平衡不充分等情況，因此加強水資源利用、提高用水效率和治理水體污染符合我國環(huán)境保護的基本國策。

近年來(lái)，隨著(zhù)環(huán)境保護“十三五”規劃的逐步實(shí)施、“十四五”規劃的相繼出臺以及生態(tài)文明建設的循序推進(jìn)，政府陸續出臺多項環(huán)境治理政策，從長(cháng)短期發(fā)展規劃、建設標準要求、定價(jià)機制等方面給予規范和指引，為水環(huán)境治和完善促進(jìn)綠色發(fā)展價(jià)格機制的意見(jiàn)》，指出要加快構建覆蓋污水處理和污泥處置成本并合理盈利的價(jià)格機制，推進(jìn)污水處理服務(wù)費形成市場(chǎng)化，逐步實(shí)現城鎮污水處理費基本覆蓋服務(wù)費用；

2019 年 4 月，國家住房城鄉建設部、生態(tài)環(huán)境部以及發(fā)展改革委聯(lián)合印發(fā)《城鎮污水處理提質(zhì)增效三年行動(dòng)方案（2019―2021 年）》，促進(jìn)加快補齊城鎮污水收集和處理設施短板，要求盡快實(shí)現污水管網(wǎng)全覆蓋、全收集、全處理；2021 年 6 月，國家發(fā)展改革委和住房城鄉建設部聯(lián)合印發(fā)《“十四五”城鎮污水處理及資源化利用發(fā)展規劃》，致力于 2025 年基本消除城市建成區生活污水直排口和收集處理設施空白區，全國城市生活污水集中收集率力爭達到 70%以上，縣城污水處理率達到 95%以上，城市和縣城污水處理能力基本滿(mǎn)足經(jīng)濟社會(huì )發(fā)展需要。

隨著(zhù)國家對環(huán)境保護的重視程度不斷提升，人民對生活水平改善和環(huán)境保護的需求逐步提高，對城市污水處理設施的升級改造需求不斷提升，預計水環(huán)境治理行業(yè)仍將繼續保持增長(cháng)。

（二）福州市倉山區及濱海新城的持續發(fā)展推動(dòng)污水處理需求提升

城市規模的擴大將促進(jìn)經(jīng)濟發(fā)展和人口集聚，經(jīng)濟發(fā)展狀況和城市人口規模將影響城市的用水需求，地區的持續發(fā)展將擴展污水處理的市場(chǎng)空間，對污水處理及資源化利用設施的建設需求將不斷提升。

福州市倉山區城鎮建設總用地約105平方公里，現狀常住人口約107萬(wàn)人，隨著(zhù)區域內經(jīng)濟發(fā)展及內河綜合治理項目、小流域支流末端截污建設的不斷推進(jìn)，預計至 2025 年該區域的污水總處理能力需達 46-47 萬(wàn)噸/日，而目前區域內已投產(chǎn)運行的兩座污水處理廠(chǎng)總處理能力為25萬(wàn)噸/日，無(wú)法滿(mǎn)足當地污水處理的近中期需求；濱海新城的規劃建設是福州城市發(fā)展的戰略支點(diǎn)和重要載體，

截至 2030 年濱海新城的核心區面積約至 86 平方公里，規劃人口約 70 萬(wàn)，隨著(zhù)該區域的持續發(fā)展和人口增加，預計未來(lái)三年污水量將呈大幅增長(cháng)，需通過(guò)新建污水處理廠(chǎng)來(lái)提高污水處理能力。在可預見(jiàn)的未來(lái)期間內，隨著(zhù)福州市倉山區及濱海新城的城市規模不斷擴大、人口規模增長(cháng)以及對水資源利用效率的重視，當地污水處理需求將不斷增加。

（三）公司業(yè)務(wù)規模不斷擴大，資金需求量較大

公司所處的污水處理行業(yè)屬于資金密集型行業(yè)，具有資本性投入大、投資回收期較長(cháng)的特點(diǎn)，同時(shí)行業(yè)的屬性又決定了其難以實(shí)現資本的高收益要求，因此，行業(yè)的發(fā)展對營(yíng)運資金的需求較高。公司上市以來(lái)，依托良好企業(yè)形象和影響力，大力開(kāi)拓業(yè)務(wù)，污水處理項目及渣土、建筑廢棄物資源化利用等固廢項目不斷增加，但僅僅依靠自身積累和間接融資難以滿(mǎn)足業(yè)務(wù)規模擴大的資金需求，因而需通過(guò)本次非公開(kāi)發(fā)行進(jìn)行融資以獲取資金支持。

（四）福州市連坂污水處理廠(chǎng)三期工程項目

1、項目基本情況

公司于 2014 年與福州市城鄉建設局簽署《福州市中心城區污水處理特許經(jīng)營(yíng)協(xié)議》。本項目為該協(xié)議約定的特許經(jīng)營(yíng)范圍內存量改擴建項目，設計規模 10萬(wàn)噸/日（其中建設期 1.5 年、運營(yíng)期為 21.5 年），采用改良型 AAO+深度處理工藝，尾水執行《城鎮污水處理廠(chǎng)污染物排放標準》（GB18918-2002）中一級 A 標準。本項目投資金額為 36,889.29 萬(wàn)元，擬使用募集資金投入 30,000.00 萬(wàn)元。

2、項目建設背景及必要性

本項目的主要服務(wù)范圍為福州倉山區南臺島片區，該地區系福州中心城區的重要組成部分。隨著(zhù)城市化的發(fā)展，該區域人口規模、污水處理需求不斷增長(cháng)，福州南臺島目前投產(chǎn)運行的兩座污水處理廠(chǎng)已處于滿(mǎn)負荷運行狀態(tài)；同時(shí)，福州南臺島片區內的內河綜合治理項目及支流末端截污建設將逐步完工，片區內污水收集能力會(huì )有較大幅度的提升，現有污水處理設施已無(wú)法滿(mǎn)足增加水量的需求。

本項目的實(shí)施可以滿(mǎn)足污水處理設施擴建增容需求，提高福州倉山區的污水處理能力，避免出現污水冒溢、污染內河等情況，項目處理能力可得到充分利用，可有效減少水環(huán)境污染，有助于南臺島的生態(tài)環(huán)境建設及水環(huán)境改善。

3、項目實(shí)施方式

本項目采用 BOT 方式進(jìn)行投資、建設、運營(yíng)、維護和收取污水處理費，并在特許經(jīng)營(yíng)期屆滿(mǎn)后無(wú)償將項目設施移交給福州市城鄉建設局或其指定的機構。

4、項目實(shí)施主體

公司或公司設立的項目公司

5、項目審批情況

（1）立項批復

2021 年 8 月 5 日，本項目取得福州市倉山區發(fā)展和改革局《關(guān)于福州市連坂污水處理廠(chǎng)三期工程項目核準的批復》（倉發(fā)改審批?z2021?{21 號）。

（2）環(huán)評批復

本項目待取得福州市倉山生態(tài)環(huán)境局出具的環(huán)境影響相關(guān)批復。

（3）土地管理

本項目在現有連坂污水處理廠(chǎng)預留用地上建設，不存在新增用地審批。

6、經(jīng)濟效益分析

經(jīng)測算，本項目財務(wù)內部收益率（稅后）為 6.00%。